Главным открытием Р. Элиота является то, что поведение "толпы" и участников биржи подчинено определенным законам. По мнению Элиота, массовое поведение постепенно проходит следующие стадии: экспансия, энтузиазм, эйфория. За ними следуют успокоение, затем упадок и, наконец, депрессия. Такая схема может отслеживаться на разных периодах времени, от нескольких минут и до нескольких веков.

Основа теории Элиота

В основе теории Элиота лежит волновая диаграмма. Волна представляет собой вполне различимое движение цен. По правилам психологии поведения все ценовые движения превращаются в пять волн, которые следуют в направлении наиболее сильного тренда, и в три волны, которые следуют в обратном направлении.

Волны эллиота

(1) (3) (5) (А) (С) - волны импульсные; (2) (4) (B) - корректирующие волны. Едва только завершается рост, который состоит из 5 волн, тут же начинаются 3 волны коррекции (А) (В) (С).

Вне зависимости от степени данная тенденция развивается всегда по главному 8-волновому циклу. Также волны могут разбиться (3 или 5). Такая разбивка зависит обычно от направления движения большей волны, которая является ее частью. Например, любая волна (1) (3) (5) делится каждая на 5 волн, потому, что волна 1 является восходящей. Волны 2 и 4 разделяются на 3 волны пониженной степени, поскольку они двигаются против тенденции. Указанные волны А, С и В представляют собой корректирующую волну 2 большей степени. Волны А и С разделяются на 5 волн, поскольку совпадают по направлению со старшей тенденции 2. Волна В состоит из 3-х волн, она идет против тенденции 2.

Общее правило гласит: коррекция не может содержать в себе 5 волн.
Если замечено, что при всеобщей тенденции роста идет 5-волновое падение, то можно с большой долей уверенности утверждать, что перед нами 1-я волна 3-волнового АВС падения. Следовательно, падение будет продолжаться. На "медвежьем" рынке обычно после 3-волнового повышения цен возобновляется тенденция падения. 5-волновое оживление — знак, что можно ожидать более резкого повышения цен. Эта волна также может быть 1-ой волной тенденции "бычьей".

Приметы волн, которые не зависят от степени их подчиненности.
Волна 1
Добрая половина всех волн, считаемых первыми, берет начало в основании рынка. Все они представляют собой своеобразный отскок от нижних уровней. Как ясно из рисунка, волна 1 обычно является самой короткой из 5 волн, часто очень динамичная в условиях основания рынка.

Волна 2
Зачастую она проходит все или почти все расстояние, которое проходит 1-я волна, но задерживается основанием волны 1.

Волна 3
Эту волну считают наиболее длинной и динамичной волной из всех пяти импульсных волн. Регистрацией всех типов известных прорывов и сигналом к открытию длинной позиции является то, что волна 3 пересекает уровень вершины 1. Резкое увеличение торговых объемов происходит именно на этой волне. Волна 3 не бывает самой короткой ни при каких условиях.

Волна 4
Данная волна обладает сложным строением. Аналогично волне 2, она являет собой фазу консолидации либо коррекции, но значительно отличается по своему строению по правилу чередования в ней часто могут появляться треугольники. Общее правило гласит: Основание волны 4 не может перекрывать вершину волны 1.

Волна 5
Эта волна намного менее динамична волны 3. При прохождении этой волны большое количество индикаторов(осцилляторов) отстает от движения цен. Могут появляться дивергенции—отрицательные расхождения—предупреждающие о том, что приближается вершина рынка.

Волна A
Если происходит разбиение на 5 меньших волн, то это самый убедительный сигнал появления этой волны. Увеличение объема происходит в соответствии с понижением цены.

Волна B
Данная волна выражает собой отскок цен вверх вместе с ярко выраженной новой тенденцией понижения. Характерна низким объемом. Также образуется "двойная вершина". Часто она может даже перекрывать вершину волны 5.

Волна C
Частенько может опускаться много ниже, чем основание волны А, например при проведении трендовой линии под основанием волны 4 и волны А на схеме возникает фигура "голова и плечи".

Растяжение волн. Бычье (растяжение первой волны)

бычье растяжение

Медвежье (растяжениерастяжение первой волны)

медвежье растяжение

Аналогичным образом может быть растяжение второй или третьей волны.

Растяжение пятой волны

Для выполнения данного условия растягиваться должна только одна из импульсных волн. Остальные две сохраняют одинаковые параметры по времени и протяженности.

Двойная коррекция растянутых пятых волн:

Двойная коррекция растянутых пятых волн

Восходящий клин

восходящий клин

Такая конфигурация появляется на пятой заключительной волне и является моделью "восходящий клин", который всегда является медвежьим. Модель имеет 5 волн, каждая из которых делится на 3 волны. Линии тренда всегда сходятся. Прорыв более крутой является сигналом о значительном повороте рынка.

Нисходящий клин

нисходящий клин

Является противоположным "восходящему клину". "Нисходящий клин" всегда является бычьим.

Корректирующие волны

Правило:
Корректирующая волна никогда не подразделяется на пять волн (за исключением треугольников).
Корректирующая волна состоит из трех волн. Она подразделяется на 4 вида моделей: зигзаги, плоские волны, треугольники, двойные и тройные тройки.

Зигзаги
Называется трех волновая конфигурация, направленная против хода тенденции (5 - 3 - 5)
Бычий

зигзаги бычий

Медвежий

зигзаги медвежий

Двойной зигзаг
Часто встречается на больших моделях (М),(W).

двойной зигзаг

Плоские волны
Эти волны образуют конфигурацию (3 -3 -5). Волна (А) состоит из трех волн. Плоская волна, скорее всего, консолидация, чем коррекция.
Бычья:

Плоские волны бычья

Медвежья

Плоские волны медвежья

Волна (В) достигает вершины волны (А), демонстрируя более высокий рыночный потенциал. Завершающая волна (С) заканчивает свой ход у основания волны (А) или чуть ниже, и, наоборот, для медвежьего.
Два исключения плоской коррекции "неправильная" коррекция (3 - 3 - 5)

Медвежья

Вершина волны (В) превышает верх волны (А), а волна (С) опускается ниже основания волны (А) для бычьего рынка, и, наоборот, для медвежьего.

"Перевернутая неправильная" коррекция
Бычья:

переврнутая коррекция бычья

Медвежья

переврнутая коррекция медвежья

Волна (В) достигает вершины волны (А), в то время как волна (С) так и не опускается до уровня основания волны (А). В этом случае бычий рынок обладает более высоким потенциалом, и, наоборот, для медвежьего рынка.

Бегущая коррекция (running correction)

Бегущая коррекция

Встречается крайне редко, но появление ее на графиках свидетельствует об очень сильном потенциале рынка.

Треугольники
Обычно появляются на (4) волне. Они также могут появиться на волне (В), входящую в корректирующую конфигурацию (А) (В) (С). Таким образом, при восходящей тенденции их можно охарактеризовать как бычью, так и медвежью модель одновременно. Обычно это фигура продолжения, если это не вершина. Как правило, является продолжением существующей тенденции после еще одной волны роста.

Вершина треугольника (то есть точка, в которой сходятся все линии тренда) часто соответствует моменту завершения (5) заключительной волны.

Двойные тройки

Правило чередования

Если волна (2) представляет собой простую модель коррекции (а) (в) (с), то волна (4) скорее всего, образует треугольник, и наоборот.

Заключение:

  • Полный цикл "бычьего" рынка состоит из 8 волн: 5 волн роста, за которыми следуют 3 волны падения.
  • Тенденция подразделяется на 5 волн в направлении следующей в иерархии, более продолжительной тенденции. Коррекция всегда состоит из трех волн. Простые коррекции бывают двух типов: зигзаги 5-3-5 и плоские волны 3-3-5.
  • Треугольники, как правило, образуются на четвертых волнах (эта модель всегда предшествует последней волне). Треугольник может также быть корректирующей волной В.

Читайте также:
Фигуры технического анализа;
Виды трендов: бычий, медвежий, боковой;
Брокеры рынка форекс для торговли

Добавить комментарий


Защитный код
Обновить